Giao dịch CFD hay hợp đồng chênh lệch (CFD – Contract for Difference) đã trở thành một phương pháp giao dịch phổ biến trong thị trường tài chính.
Trong bài viết này, chúng ta sẽ tìm hiểu giao dịch CFD là gì? Về khái niệm và cách thức hoạt động đến ưu nhược điểm, cũng như các lựa chọn thay thế khác nhau cho hình thức giao dịch này.
Khái quát giao dịch CFD là gì?
Giao dịch CFD là quy trình mua hoặc bán các hợp đồng chênh lệch giữa giá mua và giá bán của một tài sản cơ bản. Thông qua giao dịch CFD, người tham gia có thể đầu tư vào một loại tài sản mà không cần sở hữu trực tiếp tài sản đó.
VD: Bạn muốn đầu tư vào cổ phiếu của một công ty nổi tiếng nhưng không muốn mua trực tiếp cổ phiếu đó. Thay vì đầu tư trực tiếp, bạn có thể giao dịch CFD trên cổ phiếu đó với một nhà môi giới. Khi giá cổ phiếu tăng, bạn có thể bán hợp đồng CFD và thu lợi nhuận từ sự chênh lệch giữa giá mua và giá bán.
Lợi ích của giao dịch CFD
Giao dịch CFD mang lại nhiều lợi ích cho nhà giao dịch. Dưới đây là một số ưu điểm chính:
- Tiềm năng sinh lời cao: Nhờ tính chất đòn bẩy của giao dịch CFD, người giao dịch có thể kiếm được lợi nhuận lớn so với mức vốn đầu tư ban đầu. Mức đòn bẩy tùy thuộc vào từng loại tài sản và quy định của nhà môi giới.
*Ví dụ:* Bạn đầu tư 1.000 đô la vào một cặp tiền tệ với tỷ lệ đòn bẩy 1:100. Nếu giá trị cặp tiền tệ tăng 1%, bạn sẽ thu được lợi nhuận 100 đô la, tương đương với 10% vốn đầu tư ban đầu.
- Đa dạng hóa danh mục đầu tư: Giao dịch CFD cho phép bạn tiếp cận một loạt các thị trường tài chính, bao gồm cổ phiếu, chỉ số, hàng hóa và tiền tệ. Điều này giúp bạn đa dạng hóa danh mục đầu tư và tận dụng cơ hội từ nhiều lĩnh vực khác nhau.
*Ví dụ:* Bạn có thể giao dịch CFD trên cổ phiếu công ty A, chỉ số SP 500 và vàng cùng một lúc. Điều này cho phép bạn tận dụng tiềm năng lợi nhuận từ các tài sản khác nhau trong khi giảm rủi ro.
- Khả năng mua vào và bán ra: Giao dịch CFD cho phép bạn mở vị trí mua (long) hoặc bán (short). Điều này có nghĩa là bạn có thể kiếm lợi nhuận từ cả sự tăng giá và sự giảm giá của một tài sản. Bạn có thể mua vào (long) khi bạn dự đoán giá sẽ tăng, hoặc bán ra (short) khi bạn dự đoán giá sẽ giảm. Điều này mang lại linh hoạt cho nhà giao dịch để tìm kiếm cơ hội lời từ mọi hướng.
*Ví dụ:* Bạn phân tích và dự đoán rằng giá cổ phiếu của một công ty sẽ giảm. Thay vì bán cổ phiếu thực sự, bạn có thể bán hợp đồng CFD trên cổ phiếu đó và khi giá cổ phiếu giảm, bạn sẽ thu lợi nhuận từ sự chênh lệch giữa giá bán và giá mua.
- Khả năng sử dụng đòn bẩy: Giao dịch CFD cho phép nhà giao dịch sử dụng đòn bẩy để tăng khả năng sinh lời. Tuy nhiên, điều này cũng có nguy cơ tiềm ẩn, vì việc sử dụng đòn bẩy có thể gia tăng cả lợi nhuận và rủi ro.
*Ví dụ:* Bạn muốn đầu tư vào chỉ số chứng khoán với mức đòn bẩy 1:10. Nếu chỉ số tăng 2%, bạn sẽ thu được lợi nhuận gấp 10 lần, tương đương với 20% vốn đầu tư ban đầu. Tuy nhiên, hãy nhớ rằng khi thị trường đi ngược lại dự đoán của bạn, bạn cũng có thể mất nhiều hơn số tiền bạn đầu tư ban đầu.
Các sản phẩm CFD
Cách thức giao dịch CFD
Giao dịch CFD thông qua các nhà môi giới trực tuyến. Dưới đây là các bước cơ bản để giao dịch CFD:
- Chọn một nhà môi giới: Đầu tiên, bạn cần chọn một nhà môi giới uy tín và phù hợp với nhu cầu giao dịch của bạn. Đảm bảo nhà môi giới cung cấp các công cụ và tài sản giao dịch mà bạn quan tâm.
- Đăng ký và mở tài khoản: Sau khi chọn nhà môi giới, bạn cần đăng ký và mở tài khoản giao dịch. Quy trình này thường yêu cầu bạn cung cấp thông tin cá nhân và hoàn thành quy trình xác minh danh tính.
- Nạp tiền vào tài khoản: Sau khi tài khoản được mở, bạn cần nạp tiền vào tài khoản giao dịch của mình. Nhà môi giới thường cung cấp nhiều phương thức thanh toán khác nhau để bạn có thể chọn lựa.
- Chọn tài sản và phân tích: Tiếp theo, bạn cần chọn tài sản mà bạn muốn giao dịch CFD và tiến hành phân tích thị trường để đưa ra quyết định mua hoặc bán.
- Đặt lệnh: Sau khi đã phân tích và quyết định, bạn có thể đặt lệnh mua hoặc bán CFD trên tài sản mong muốn. Bạn có thể chỉ định mức giá vào và mức lượng vị trí mua hoặc bán, cũng như mức đòn bẩy (nếu có).
- Quản lý rủi ro và theo dõi: Khi giao dịch CFD, quản lý rủi ro là rất quan trọng. Theo dõi thị trường và điều chỉnh vị trí của bạn khi cần thiết. Bạn có thể sử dụng các công cụ bảo vệ như lệnh dừng lỗ (stop-loss order) để giới hạn tổn thất tiềm năng.
- Đóng lệnh: Khi bạn muốn chốt lời hoặc cắt lỗ, bạn có thể đóng lệnh CFD bằng cách bán lại (nếu bạn đã mua) hoặc mua lại (nếu bạn đã bán) hợp đồng. Quá trình này sẽ kết thúc vị trí giao dịch của bạn và kết quả cuối cùng sẽ được tính toán.
Ưu nhược điểm của giao dịch CFD
Giao dịch CFD có những ưu điểm và nhược điểm riêng. Dưới đây là một số điểm cần lưu ý:
Ưu điểm:
- Tiềm năng sinh lời cao: Giao dịch CFD cho phép bạn kiếm được lợi nhuận lớn nhờ tính chất đòn bẩy và khả năng mua vào và bán ra.
- Đa dạng hóa danh mục đầu tư: Bạn có thể tiếp cận một loạt các thị trường tài chính và đa dạng hóa danh mục đầu tư của mình.
- Linh hoạt với đòn bẩy: Giao dịch CFD cho phép sử dụng đòn bẩy để tăng khả năng sinh lời.
- Giao dịch ngắn hạn: Bạn có thể mở và đóng lệnh trong thời gian ngắn, không cần chờ đến ngày đáo hạn như các loại hợp đồng tương lai.
Nhược điểm:
- Rủi ro cao: Đòn bẩy có thể tăng rủi ro và bạn có thể mất số tiền lớn hơn số tiền bạn đầu tư ban đầu.
- Phụ thuộc vào sự ổn định của nhà môi giới: Giao dịch CFD yêu cầu bạn làm việc với một nhà môi giới, do đó, sự ổn định và đáng tin cậy của nhà môi giới là quan trọng.
- Chi phí giao dịch: Giao dịch CFD có thể liên kết với các khoản phí và chi phí giao dịch như phí spread, phí qua đêm và phí giao dịch.
- Cần hiểu rõ thị trường: Để thành công trong giao dịch CFD, bạn cần có kiến thức và hiểu biết về thị trường tài chính và phân tích kỹ thuật.
Cách tính lợi nhuận CFD ra sao?
Trong giao dịch CFD, việc biết cách tính lợi nhuận là rất quan trọng. Ví dụ, khi giao dịch chỉ số DAX 30, tính toán lợi nhuận CFD được thực hiện như sau:
- Trường hợp Mua và có lãi: Giả sử mua 1 CFD khi giá là 13173,5. Nếu giá tăng lên 13271,6, lợi nhuận sẽ là 98,1 điểm (13271,6 – 13173,5). Với kích thước hợp đồng 10, lợi nhuận sẽ là 981 EUR (98,1 x 10).
- Trường hợp Bán và có lãi: Giả sử bán 1 CFD khi giá là 13173,5. Nếu giá giảm xuống 12171,6, lợi nhuận sẽ là 998,1 điểm (13173,5 – 12171,6). Với kích thước hợp đồng 10, lợi nhuận sẽ là 9981 EUR (998,1 x 10).
- Trường hợp Bán và thua lỗ: Nếu giá tăng lên 13373,5, lỗ sẽ là 201,9 điểm (13173,5 – 13373,5). Với kích thước hợp đồng 10, lỗ sẽ là 2019 EUR (201,9 x 10).
>>> Hiểu cách tính lợi nhuận CFD giúp trader quản lý rủi ro và đưa ra quyết định giao dịch chính xác.
Các lựa chọn thay thế cho giao dịch CFD
Ngoài giao dịch CFD, có một số lựa chọn thay thế khác cho nhà giao dịch để tham gia vào thị trường tài chính. Dưới đây là một số lựa chọn phổ biến:
- Giao dịch Forex: Thị trường ngoại hối (Forex) là thị trường trao đổi tiền tệ toàn cầuvào nhau. Giao dịch Forex cho phép bạn mua và bán các cặp tiền tệ, nhưng không sử dụng hợp đồng chênh lệch.
- Giao dịch chứng khoán truyền thống: Bạn có thể mở tài khoản giao dịch chứng khoán truyền thống và mua cổ phiếu của các công ty trực tiếp. Điều này đòi hỏi bạn phải mua và sở hữu các cổ phiếu một cách thực tế.
- Giao dịch tùy chọn (Options): Giao dịch tùy chọn cho phép bạn mua quyền (call option) hoặc bán quyền (put option) để mua hoặc bán một tài sản cơ bản vào một thời điểm trong tương lai với một giá định trước.
- Giao dịch hợp đồng tương lai (Futures): Giao dịch hợp đồng tương lai là việc mua hoặc bán một tài sản cụ thể vào một thời điểm trong tương lai với giá định trước và các điều kiện đã được quy định trước.
Lựa chọn nào phù hợp với bạn phụ thuộc vào mục tiêu đầu tư, kiến thức và mức độ thoải mái trong việc đối mặt với rủi ro. Trước khi bắt đầu giao dịch, hãy nghiên cứu và tìm hiểu kỹ về từng lựa chọn để đảm bảo sự hiểu biết và quyết định thông minh trong việc đầu tư của bạn.
